Dötsch/Pung/Möhlenbrock (D/P/M), Die Körperschaftsteuer, ... / 2.4 Nicht unter § 8b Abs 1 S 1 und 6 KStG fallende Bezüge

Tz. 50

Stand: EL 112 – ET: 12/2023

UE werden Einnahmen aus Wertpapierleihgeschäften nicht von § 8b Abs 1 S 1 KStG erfasst. Hierbei handelt es sich um die Vergütung, die der Verleiher erhält (Leihgebühr, Kompensationszahlung). GlA s Mühlhäuser/Stoll (DStR 2002, 1597, 1599), s Strunk/Kaminski (NWB, F 4, 4731, 4732), s Gosch (in Gosch, 4. Aufl, § 8b Rn 108), s M Frotscher (in F/D, § 8b KStG Rn 57), s Herlinghaus (in R/H/N, § 8b KStG, 2. Aufl, Rn 106), s Kröner (in B/W, § 8b Rn 52) und s Häuselmann/Wagner (FR 2003, 331, 332). Dies entspr auch der Verw-Auff (s Schr des BMF v 28.04.2003, BStBl I 2003, 292 Rn 9).

Der Entleiher wird rechtlicher und idR wirtsch Eigentümer der entliehenen Aktien (s Schr des BMF v 03.04.1990, DB 1990, 863 und v 09.07.2021, BStBl I 2021, 1002; s Vfg der OFD Ffm v 17.02.2016, DB 2016, 862 und v 19.11.2013, DB 2014; s Altvater, DB 2014, 2008; s Häuselmann, DB 2000, 495; s Häuselmann/Wagner, FR 2003, 331 und s Tz 415). Ebenso s Urt des BFH v 29.09.2021 (DStR 2022, 482) und s Korn (NWB 2022, 901, 904). Ebenfalls hierzu s Gill/Helios (DB 2022, 1280), s Haselmann/Holle (DStR 2022, 1407) und s Pfirrmann (BFH/PR 2022, 147). Fallen während der Dauer der Wertpapierleihe Dividendenzahlungen an, erzielt der Entleiher originär Dividendenerträge (s § 20 Abs 5 EStG/s § 20 Abs 2a EStG aF). Handelt es sich bei dem Entleiher um eine nach § 1 oder § 2 KStG stpfl Kö, Pers-Vereinigung oder Vermögensmasse, sind die erhaltenen Dividenden bei ihr nach § 8b Abs 1 S 1 KStG stfrei. Nach uE zutr Auff des BFH (s Urt des BFH v 18.08.2015, BStBl II 2016, 961 und v 02.02.2022, BStBl II 2022, 324) kann das wirtsch Eigentum ausnahmsweise bei dem Verleiher verbleiben, wenn die Gesamtwürdigung der Umstände des Einzelfalls ergibt, dass dem Entleiher lediglich eine formale zivilrechtliche Rechtsposition verschafft werden soll. Dies ist der Fall, wenn Wertpapiererwerbe im untrennbaren Zusammenhang mit Finanzierungs-, Wertpapierverpfändungs- und Sicherungsgeschäften sowie einem kurzfristigen Rückverkauf stehen und somit eine nennenswerte Inanspruchnahme der mit dem Innehaben der Wertpapiere verbundenen Rechte durch den Erwerber offenkundig ausgeschlossen ist. Nach der Rspr (s Urt des FG München v 14.12.2020, EFG 2021, 723, Rev-Az: I R 3/21; des Nds FG v 17.11.2016, Az: 6 K 230/15, die eingelegte NZB wurde als unbegründet zurückgewiesen, s Beschl des BFH v 12.12.2017, Az: I B 2/17 und des FG SnA v 25.11.2020–3 K 403/10) sind in diesen Fällen die Dividendeneinnahmen und die Kompensationszahlungen auszuscheiden und nur die Leihgebühren als abzb BA zu berücksichtigen.

Weiter s Schr des BMF v 09.07.2021 (BStBl I 2021, 1002), s Urt des FG München v 14.12.2020 (EFG 2021, 723, Rev-Az: I R 3/21), s Urt des Hess FG v 01.07.2021 (EFG 2022, 791), s Schmid (DStR 2022, 1142), s Pfirrmann (BFH/PR 2022, 134), s Ditz/Tcherveniachki (DB 2016, 615 und 2995), s Schwetlik (GmbH-StB 2016, 66), s Tiedchen (EFG 2017, 65), s Haisch (DK 2016, 278), s Ebel (FR 2016, 371), s Haarmann (BB 2018, 1623) und s Gosch (BFH/PR 2016, 105). Den Übergang des wirtsch Eigentums ebenfalls verneinend für den Fall, dass die Wertpapiere nicht darlehens-, sondern sicherungsweise übereignet werden, s Urt des FG Nbg v 07.06.2016 (EFG 2017, 59). Zustimmend s Schmich/Schnabelrauch (GmbHR 2017, 224). Abw von der Fin-Verw verneint das FG Nbg und das Hess FG bei einer rein formalen Rechtsposition auch dann den Übergang des wirtsch Eigentums, wenn sich eine positive Vorsteuerrendite ergibt (s Schmich/Schnabelrauch, GmbHR 2017, 224, 227 und s Spengel, DB 2020, 1919, 1925).

Es kann nur einen wirtsch Eigentümer geben. Vervielfachtes wirtsch Eigentum ist nicht möglich (s Urt des BFH v 02.02.2022, BStBl II 2022, 324 Rn 38 und s Urt des Hess FG v 28.01.2020, EFG 2020, 1160 Rn 170).

Ebenfalls hierzu s Tz 150, s Tz 223 und s Tz 403ff.

Wegen der Frage, inwieweit nach dem 28.02.2013 zufließende Dividenden wegen § 8b Abs 4 S 4 KStG in voller Höhe stpfl sind s Tz 292ff.

Auf die von Kö als Entleiher geleisteten Leihgebühren und Kompensationszahlungen ist uE – ungeachtet der vollen StPflicht der Beträge bei dem Verleiher bei inl Wertpapieren – bis zum VZ 2003 § 3c Abs 1 EStG anzuwenden. GlA s Strunk/Kaminski (NWB F 4, 4731, 4732). AA s Gosch (in Gosch, 4. Aufl, § 8b Rn 108), s Rödder/Schumacher (DStR 2003, 909, 910) und s Mühlhäuser/Stoll (DStR 2002, 1597, 1598). Aus dem von Mühlhäuser/Stoll eingeräumten Nebenaspekt der Erzielung von stfreien Dividendeneinnahmen ergibt sich uE eine Anwendbarkeit des § 3c Abs 1 EStG. Auch nach Ansicht von Häuselmann/Wagner (FR 2003, 331) ist bei inl Aktienbeständen im Einzelfall eine Anwendung des § 3c Abs 1 EStG bei dem Darlehensnehmer denkbar.

Bei ausl Wertpapieren und ab dem VZ 2004 auch bei inl Wertpapieren ist § 8b Abs 5 KStG auf der Ebene des Entleihers zu beachten. Wegen des ab dem VZ 2007 ggf zu beachtenden BA-Abzugsverbots nach § 8b Abs 10 KStG s Tz 403ff.

Tz. 51

Stand: EL 107 – ET: 09/2022

Die vorstehenden Ausführungen (s Tz 50) gelten entspr in den Fällen de...